中小企业私募债券承销业务风险控制指引模版.docx
《中小企业私募债券承销业务风险控制指引模版.docx》由会员分享,可在线阅读,更多相关《中小企业私募债券承销业务风险控制指引模版.docx(20页珍藏版)》请在咨信网上搜索。
1、中小企业私募债券承销业务风险控制指引第一章 总则第一条 为了有效防范xx证券有限责任公司(简称“xx证券”或“公司”)从事中小企业私募债券承销业务(简称“私募债业务”)中的各种风险,确保公司私募债业务的规范经营和稳健运作,根据证券公司开展中小企业私募债券承销业务试点办法、上海证券交易所中小企业私募债券业务试点办法、上海证券交易所中小企业私募债券业务指引(试行)、深圳证券交易所中小企业私募债券业务试点办法和深圳证券交易所中小企业私募债券业务指南等法律、法规与规范性文件以及公司投资银行业务管理制度和投资银行业务风险控制管理办法,制定本指引。 第二条 私募债业务风险控制的总体目标,是在公司稳健经营的
2、风险控制理念指导下,通过全过程的风险控制工作,推动私募债业务的持续、稳定和健康发展。具体目标包括: (一)确保与私募债业务相关的法律法规与规范性文件和公司各项规章制度的贯彻执行; (二)健全信息隔离墙制度,在私募债业务部门建立科学合理的决策机制、执行机制、风险控制和监督机制; (三)在风险可测、可控和可承受的前提下,确保将各种风险控制在规定范围内,努力实现私募债业务的快速发展; (四)建立有利于查错防弊、堵塞漏洞、消除隐患、保证私募债业务稳健运行的风险控制制度与运行机制。第三条 根据相关法律、法规的精神以及公司的经营方针和风险控制理念,在开展私募债业务风险控制工作时,应严格遵循以下原则: (一
3、)全面性原则:私募债业务风险控制工作应覆盖私募债业务各部门、各岗位和各级人员,并渗透到项目立项、尽职调查、材料申报与反馈、债券承销、受托管理、会计核算、信息披露和客户回访等环节; (二)审慎性原则:私募债业务风险控制工作的核心是有效防范各种风险,实现私募债业务的持续规范运营; (三)独立性原则:由相对独立的部门负责对私募债业务进行日常检查、监控、评估等风险控制工作;(四)有效性原则:私募债业务的风险控制工作应按照国家法律法规、监管部门规章和公司的相关要求开展,具有高度的权威性; (五)适时性原则:私募债业务风险控制工作应随公司经营战略、经营方针、风险控制理念等内部环境的变化和国家法律、法规、政
4、策制度等外部环境的改变及时进行调整; (六)信息隔离墙原则:私募债业务应与公司自营、经纪、资产管理等业务在人员、场所、资金、账户、投资决策等方面严格分离、相互独立;在私募债业务部门内部,业务决策、业务运作人员与部门内部非项目相关人员应当适当分离,以达到风险防范的目的。对因业务需要知悉内幕信息的人员,应制定严格的批准程序和静默期制度。第四条 私募债业务风险控制的主要内容包括: (一)确立加强风险控制的指导思想,制定业务风险控制的目标和原则; (二)建立层次分明、权责明确的业务风险控制机制; (三)建立完善的业务风险控制流程; (四)对业务面临的风险进行全面、系统的评估,制定详细、可行的风险控制方
5、案; (五)确定私募债业务风险控制措施和报告制度; (六)保障业务风险控制制度的持续性和有效性,制定可行的风险控制评价和检查机制。 第五条 投资银行事业部是公司私募债业务风险控制的日常管理部门,投资银行事业部所属部门、分公司及经公司授权的其他部门(统称“私募债业务部门”)是私募债业务风险控制的具体执行部门。公司合规部负责对公司私募债业务的风险控制进行指导、监督和检查。第六条 私募债业务部门开展在上海、深圳证券交易所备案管理的私募债业务风险控制,适用本指引。私募债业务部门开展在除上海、深圳证券交易所之外的其他证券交易场所备案管理的私募债业务风险控制,参照本指引。第二章 风险控制体系第七条 公司建
6、立健全严密有效的风险防范体系,并根据私募债业务流程和风险特征,将该业务的风险控制工作纳入公司的风险控制体系之中。 (一)公司层级风险防范公司董事会下设的风险控制委员会是公司私募债业务风险管理的最高决策机构,对需董事会审议的与私募债业务相关的重大决策的风险和重大风险的解决方案进行评估并提出意见,并提交公司董事会审议。公司总经理办公会下设的风险管理委员会按照董事会及其风险控制委员会确定的风险管理政策,对公司私募债业务日常经营中发生的相关重大风险进行规避、控制、缓释或接受风险等进行评估,并提交公司总经理办公会审议。(二)合规部门风险防范 合规部在合规总监的领导下,对私募债业务部门开展私募债业务各个环
7、节的风险控制情况实施监督。合规部对私募债业务的风险控制职责主要包括但不限于: 1.根据私募债业务的特点及其面临风险的类型与特征,会同投资银行事业部制定相应的风险防范和控制措施及制度,进一步规范、完善业务流程,建立健全事前、事中和事后三道风险防范机制; 2.对业务运营过程进行风险监控和评估,及时向总经理办公会、合规总监进行风险报告,并向投资银行事业部和私募债业务部门进行信息提示; 3.对投资银行事业部和私募债业务部门的风险控制制度执行情况进行独立检查、评价、报告;4.调查私募债业务的违规案件,协助监管机构处理相关事宜; 5.对公司私募债业务的经营管理活动进行日常监督。 (三)业务部门风险防范 业
8、务部门风险防范是投资银行事业部和私募债业务部门对私募债业务风险进行自我检查和控制。投资银行事业部和私募债业务部门在项目立项、尽职调查、材料制作、证券承销、受托管理以及质量控制等业务运行过程中进行风险自我检查和控制。第三章 风险评估第一节 风险评估内容 第八条 风险评估包括风险识别和风险分析。风险识别是指对私募债业务面临的各种风险因素进行甄别;风险分析是指对风险的重大程度、风险发生的可能性进行分析预测,拟定风险应对措施等。 第九条 私募债业务风险评估包括定期风险评估与不定期风险评估。 第十条 定期风险评估是指每年初,公司投资银行事业部对上一年度风险控制计划的执行情况进行总结,预计本年度私募债业务
9、的风险状况,提出本年度风险控制计划,报合规部备案。 第十一条 不定期风险评估包括: (一)风险评估:在开展业务之前,公司投资银行事业部和私募债业务部门应根据业务的运作流程和特点,分析其中可能存在的风险,并制定风险控制计划,报合规部备案; (二)在出现违规经营、危机事件或者其他重大事件时,投资银行事业部和私募债业务部门应会同公司合规部等相关职能部门仔细分析该事件形成的原因,确定可能面临的风险,并提出风险控制方案,报公司领导批准; (三)投资银行事业部和私募债业务部门可就某些事项做出专项风险评估,并提出风险控制方案,报合规部备案。 第二节 风险来源和类型 第十二条 风险来源于私募债业务流程的每一个
10、环节,风险控制涉及到私募债业务部门的各个业务岗位。 第十三条 私募债业务风险主要包括合规风险、经营风险、信用风险、法律风险、操作风险等。 第四章 风险控制路径与措施第一节 合规风险控制第十四条 合规风险是指由于违反法律法规、规范性文件等规章制度,导致公司利益可能受损的风险。第十五条 公司合规部和投资银行事业部、私募债业务部门对私募债业务的合法、合规情况进行全面和重点的分析和检查,控制私募债业务在合规方面的风险。 第十六条 公司合规部和投资银行事业部主要通过以下手段进行合规风险的控制:(一)对内部管理制度、业务流程、反洗钱、信息披露等进行审查、检查、监督与评价,分析私募债业务内部控制制度及执行的
11、合规性、合理性、完备性和有效性,向公司相关部门报告,并督促私募债业务部门进行整改,确保私募债业务符合国家的法律法规及相关政策; (二)审核私募债业务的相关合同、协议,确保合同的规范性和合法性。凡是涉及私募债业务合同必须经由合规部审核;(三)投资银行事业部应按照业务制度、流程要求严格执行业务承接和项目立项办理、尽职调查、材料申报、内核审核、受托管理、债券发行、质量控制等管理办法和业务指引。(四)在私募债业务的债券发行过程中要注重加强投资者教育,充分揭示中小企业私募债券可能存在的风险;同时,严格按照证券交易场所确定的合格投资者认定标准,扎实做好债券发行环节的合格投资者管理工作。第十七条 私募债业务
12、部门主要通过以下手段进行合规风险的控制:(一)组织部门员工按照公司的统一安排参加上海或深圳证券交易所、中国证券业协会组织的私募债业务培训以及公司合规部、投资银行事业部开展的私募债业务相关培训,提高部门员工对合规开展私募债业务重要性的认识,促进员工对私募债业务相关的法律法规和公司关于私募债业务管理规定的理解;(二)督促部门员工严格按照私募债业务相关法律法规和公司关于私募债业务管理的相关规定开展业务承接、项目承做、项目备案材料申报与反馈、组织债券发行、投资者适当性认定、开展债券受托管理等与私募债业务相关的各项工作,确保各项私募债业务的开展满足合规管理的要求; (三)督促部门员工对于在参与私募债业务
13、过程中遇见的合规问题,及时向投资银行事业部质控综合部和公司合规部咨询。第二节 经营风险控制第十八条 经营风险是指在中小企业私募债券承销中因发行人选择不当、承销方式不当、信息披露不当等导致的风险。第十九条 合规部、投资银行事业部和私募债业务部门负责控制私募债业务的日常经营风险。 第二十条 合规部主要通过以下手段进行经营风险的控制: (一)对私募债业务运营中潜在的风险进行系统评估和研究并提出相关方案;(二)制定并落实压力测试机制,按要求进行净资本等风控指标监控;(三) 就私募债业务部门风险控制制度的执行情况听取投资银行事业部和私募债业务部门的汇报,并对制度有效性进行评价; (四)根据相关法律法规及
14、公司规章制度,设置各种风险阀值,对私募债业务的各个业务环节进行监控,有权调阅和审查相关业务资料,按照规定的路径、程序和频率履行风险报告职责。 第二十一条 投资银行事业部主要通过以下手段进行业务经营风险的控制: (一)制定私募债业务项目立项标准,通过发行人的规模、行业、公司治理、经营业绩、合法合规经营、偿债能力及偿债保障措施等标准遴选符合条件的私募债发行人;建立独立的投资银行业务立项评审委员会,作为投资银行业务部门进行业务承接的决策评审机构;(二)制定年度私募债业务工作计划,并结合市场环境、产业发展、法律法规、政府及行业政策等确定、调整年度私募债业务重点业务目标;(三)审核私募债承销协议及受托管
- 配套讲稿:
如PPT文件的首页显示word图标,表示该PPT已包含配套word讲稿。双击word图标可打开word文档。
- 特殊限制:
部分文档作品中含有的国旗、国徽等图片,仅作为作品整体效果示例展示,禁止商用。设计者仅对作品中独创性部分享有著作权。
- 关 键 词:
- 中小企业 债券 承销 业务 风险 控制 指引 模版
1、咨信平台为文档C2C交易模式,即用户上传的文档直接被用户下载,收益归上传人(含作者)所有;本站仅是提供信息存储空间和展示预览,仅对用户上传内容的表现方式做保护处理,对上载内容不做任何修改或编辑。所展示的作品文档包括内容和图片全部来源于网络用户和作者上传投稿,我们不确定上传用户享有完全著作权,根据《信息网络传播权保护条例》,如果侵犯了您的版权、权益或隐私,请联系我们,核实后会尽快下架及时删除,并可随时和客服了解处理情况,尊重保护知识产权我们共同努力。
2、文档的总页数、文档格式和文档大小以系统显示为准(内容中显示的页数不一定正确),网站客服只以系统显示的页数、文件格式、文档大小作为仲裁依据,平台无法对文档的真实性、完整性、权威性、准确性、专业性及其观点立场做任何保证或承诺,下载前须认真查看,确认无误后再购买,务必慎重购买;若有违法违纪将进行移交司法处理,若涉侵权平台将进行基本处罚并下架。
3、本站所有内容均由用户上传,付费前请自行鉴别,如您付费,意味着您已接受本站规则且自行承担风险,本站不进行额外附加服务,虚拟产品一经售出概不退款(未进行购买下载可退充值款),文档一经付费(服务费)、不意味着购买了该文档的版权,仅供个人/单位学习、研究之用,不得用于商业用途,未经授权,严禁复制、发行、汇编、翻译或者网络传播等,侵权必究。
4、如你看到网页展示的文档有www.zixin.com.cn水印,是因预览和防盗链等技术需要对页面进行转换压缩成图而已,我们并不对上传的文档进行任何编辑或修改,文档下载后都不会有水印标识(原文档上传前个别存留的除外),下载后原文更清晰;试题试卷类文档,如果标题没有明确说明有答案则都视为没有答案,请知晓;PPT和DOC文档可被视为“模板”,允许上传人保留章节、目录结构的情况下删减部份的内容;PDF文档不管是原文档转换或图片扫描而得,本站不作要求视为允许,下载前自行私信或留言给上传者【w****g】。
5、本文档所展示的图片、画像、字体、音乐的版权可能需版权方额外授权,请谨慎使用;网站提供的党政主题相关内容(国旗、国徽、党徽--等)目的在于配合国家政策宣传,仅限个人学习分享使用,禁止用于任何广告和商用目的。
6、文档遇到问题,请及时私信或留言给本站上传会员【w****g】,需本站解决可联系【 微信客服】、【 QQ客服】,若有其他问题请点击或扫码反馈【 服务填表】;文档侵犯商业秘密、侵犯著作权、侵犯人身权等,请点击“【 版权申诉】”(推荐),意见反馈和侵权处理邮箱:1219186828@qq.com;也可以拔打客服电话:4008-655-100;投诉/维权电话:4009-655-100。