趋势分析量价分析.pptx

趋势理论、量价关系及实战应用 投资者大讲堂一、趋势的定义趋势的定义1.技术分析的目的就是帮助我们评估市场的技术分析的目的就是帮助我们评估市场的趋势趋势,从而顺着趋势的方向做交易。从而顺着趋势的方向做交易。2.趋势就是市场运动的方向。它是由一系列趋势就是市场运动的方向。它是由一系列的波峰和波谷依次上升或下降连绵不断地构的波峰和波谷依次上升或下降连绵不断地构成的成的。二、趋势的时间划分基本趋势：价格运动的大趋势。关键词：一年以上 最安全的投资阶段 判定方法：波峰，波谷。次级运动：包含在基本运动之中，是基本运动的回撤。关键词：3周到3月之间 判定方法：回撤的幅度1/3，1/2，2/3 日常波动：运动的方向具有不确定性，可以与基本趋势同，也可以相反 关键词：69天。基本趋势三、趋势具有三种方向1.上升趋势:峰和谷均依次抬高.2.下降趋势:峰和谷均依次降低.3.横向趋势:峰和谷均水平延伸.趋势的种类上升趋势当中，由于股价震荡上行，因此主要操作策略为：持股待涨，逢低买入！当回调跌不破前期低点，再折返而上，说明依旧是保持上升趋势，此时就是最好的介入时机！总结：不创新低的次低点就的最佳买入点！（永远记住）下降趋势当中，由于股价震荡下行，因此主要操作策略为：空仓观望，逢反弹卖出！当股价不能继续创新高时，说明上升趋势难以延续，折返向下时就是卖出的时机！因此：不创新高的次高点就的最佳卖出点！横盘时，空间比较小，操作难度大，因此主要策略为：轻仓操作，高抛低吸！重点关注长期横盘的股票，他们一旦爆发，收益将非常可观！1、定义：支撑：是指价格回落中形成的低点，它是由于多方在此买入形成。压力：是指价格上涨中形成的高点，它是由于空方在此卖出形成。因此股价在前期的高点和低点高点和低点附近都是关键的敏感区域.前期高点都是阻挡,前期低点是支撑.一旦股价突破前期高点,此高点由阻力位变成支撑位.一旦股价跌破前期支撑,此低点有支撑变成阻力.趋势的运用：压力与支撑支撑与压力的相互转换 上涨时前期低点是支撑，跌穿后反弹时，前期低点就成为压力；上涨时前期高点是压力，突破后该高点有可能成为后市行情的支撑。支撑与压力的操作策略压力支撑买卖卖卖买买支撑与阻力的买卖策略 趋势线是衡量价格趋势的趋势线是衡量价格趋势的,由趋势线的方向由趋势线的方向可以明确地看出股价的趋势可以明确地看出股价的趋势.趋势线和通道线的应用1、对股价今后的变动起约束作用；、对股价今后的变动起约束作用；2、趋势线被突破后，说明股价下一步走势有、趋势线被突破后，说明股价下一步走势有可能出现会反转；可能出现会反转；3、可作为买卖操作的依据。、可作为买卖操作的依据。趋势线的作用1、前提：确定趋势的存在。、前提：确定趋势的存在。2、两点一线、两点一线 1）上升趋势线：在价格曲线下部，把）上升趋势线：在价格曲线下部，把两个明显的低点相连成一条直线。两个明显的低点相连成一条直线。2）下降趋势线：位于价格曲线上部，）下降趋势线：位于价格曲线上部，把两个明显的高点相连成一条直线。把两个明显的高点相连成一条直线。123456789卖卖卖卖错错买买趋势线法买卖操作策略卖买买卖卖 买买买买买买支撑压力法买卖操作策略卖卖卖卖 卖卖压力线压力线 压力线压力线 压力线压力线 卖卖卖卖 卖卖卖卖买买 大盘底部趋势线是否有效？有 效 突 破 A、收盘价突破趋势线比日内的最高最低的突破趋势线更重要。B、穿越趋势线后，股价离趋势线越远，突破越有效。一般认为突破幅度至少得超过突破点的3%以上。C、穿越趋势线后，股价在趋势线另一方停留的时间越长，突破越有效。如3天以上。D、伴随下降趋势线的向上突破必须要有成交量的配合，向下突破上升趋势线则不一定放量。卖卖 卖卖？买买 买买 如何确认趋势线的有效性 第一、所划出的直线被触及的次数越多，其作为趋势线的有效性被得到确认，一般来讲，两个点以上触及可认为有效。第二、趋势线的长短与其重要性成正比，即这条直线延续的时间越长，有效性越强,对市势指导意义越大，反之越差。第三、注意趋势线的修正及角度，当反复修正趋势线之后，表现出趋势加速，角度越陡的趋势线所持续的时间就越短，其被突破的可能性越大。第四：长期趋势线和中期趋势线第一个低点与第二个低点之间的距离不应该太近。趋势线的修正1）修正的意义 第一、修正不是更换，原趋势线仍有效。第二、因趋势的加速或减缓，为了追踪价格趋势的变化而修正趋势线。2）如何修正）如何修正 第一、陡峭趋势线的修正：以价格回落第一、陡峭趋势线的修正：以价格回落的低点（或反弹的高点）为基础修正。的低点（或反弹的高点）为基础修正。第二、缓慢趋势线的修正：以价格回落第二、缓慢趋势线的修正：以价格回落的低点（或反弹的高点）为基础修正。的低点（或反弹的高点）为基础修正。量价关系及应用 投资者大讲堂量量量价关系1、先有量后有价，量是价的原因；2、地量地价，天量天价；(通俗来讲：连扫地的都来炒股了，股市就要见顶了；连散户都不来证券公司炒股了，股市就要见底了)3、成交量是反映股市上人气聚散的指标。人气旺盛才可能买卖踊跃,买气高涨,成交量自然放大；相反,投资者在人心动摇举棋不定,人气低迷时心灰意冷,成交量必定萎缩。量价八阶律1、价平量增，为转强信号、价平量增，为转强信号经过持续下跌，在低位区中出现股价企稳、成经过持续下跌，在低位区中出现股价企稳、成交量增加的现象，此时成交量的阳柱明显多于交量增加的现象，此时成交量的阳柱明显多于阴柱，说明底部在积聚上涨动力，有主力在压阴柱，说明底部在积聚上涨动力，有主力在压价建仓，可以适量买进持股待涨。价建仓，可以适量买进持股待涨。有时也会在上升趋势中途出现有时也会在上升趋势中途出现“价平量增价平量增”，则说明股价上行暂时受挫，不过只要上升趋势则说明股价上行暂时受挫，不过只要上升趋势未被有效击破，整理后一般仍会有行情。未被有效击破，整理后一般仍会有行情。2、价涨量增，买入信号、价涨量增，买入信号 成交量持续增加，股价趋势也转为上升，成交量持续增加，股价趋势也转为上升，这是短中线最佳的买入信号，也为最常见的多这是短中线最佳的买入信号，也为最常见的多头主动进攻模式，应积极进场买入与庄共舞。头主动进攻模式，应积极进场买入与庄共舞。特别是底部区域或者在突破重要颈线位或其它特别是底部区域或者在突破重要颈线位或其它重要技术压力位时更需要价涨量增。重要技术压力位时更需要价涨量增。3、价涨量平，可持续买入、价涨量平，可持续买入 成交量保持相对的等量水平，股价持续上成交量保持相对的等量水平，股价持续上升，可以在期间适时适量地参与。一般而言，升，可以在期间适时适量地参与。一般而言，股价的上涨都需要有增加的成交量作为上涨股价的上涨都需要有增加的成交量作为上涨的基础，而这种股价一路涨升，成交量却保的基础，而这种股价一路涨升，成交量却保持一种相对平稳的运行状态的现象，可以说持一种相对平稳的运行状态的现象，可以说是在市场中一个特殊的案例。从成交量的平是在市场中一个特殊的案例。从成交量的平稳态势上来看，可以判断出场外的流通筹码稳态势上来看，可以判断出场外的流通筹码一定程度上是相当稀少的，控盘主力持仓的一定程度上是相当稀少的，控盘主力持仓的量度相对而言是巨大的，而且都是一些成本量度相对而言是巨大的，而且都是一些成本十分低廉的筹码。十分低廉的筹码。4、价涨量减，继续持有、价涨量减，继续持有价涨量减呈现的是一种量价背离的现象，这价涨量减呈现的是一种量价背离的现象，这种现象一般都会引起市场上投资大众的特别种现象一般都会引起市场上投资大众的特别关注。成交量减少，股价仍在继续上升，最关注。成交量减少，股价仍在继续上升，最适宜继续持股。量减应当视之为浮动筹码很适宜继续持股。量减应当视之为浮动筹码很少，筹码的锁定性已经很强。还有另外一种少，筹码的锁定性已经很强。还有另外一种情形，控制盘面的主力已经完全操纵股价，情形，控制盘面的主力已经完全操纵股价，此时还只是稳步推升的阶段，远未到开始大此时还只是稳步推升的阶段，远未到开始大幅度拉升的阶段，因此才会有这种量价背离幅度拉升的阶段，因此才会有这种量价背离的现象出现。的现象出现。价涨价涨量减量减宝钢股份宝钢股份5、价平量减，为警戒信号、价平量减，为警戒信号 股价经过长期大幅上涨之后，进行横向股价经过长期大幅上涨之后，进行横向整理不再上升时，成交量显著减少，为警整理不再上升时，成交量显著减少，为警戒出货的信号。如果突发巨量或天量并拉戒出货的信号。如果突发巨量或天量并拉出大阳大阴线，无论有无利好或利空消息，出大阳大阴线，无论有无利好或利空消息，均应果断派发。均应果断派发。这是在高位平台横向盘整时呈现出价平量这是在高位平台横向盘整时呈现出价平量减的态势，股价最终向下破位。减的态势，股价最终向下破位。6、价跌量减，主要为卖出信号、价跌量减，主要为卖出信号 价跌量减现象的出现，一般多为多头行情发价跌量减现象的出现，一般多为多头行情发展到了一定的程度之后，开始需要调整的迹象日展到了一定的程度之后，开始需要调整的迹象日益明显，股价在控盘主力的有效调控之下，开始益明显，股价在控盘主力的有效调控之下，开始逐步有计划地回档调整，但由于市场上的流通筹逐步有计划地回档调整，但由于市场上的流通筹码的锁定性相当良好，成交量随着浮动筹码的进码的锁定性相当良好，成交量随着浮动筹码的进一步减少而渐渐萎缩，后市趋势的发展主要视控一步减少而渐渐萎缩，后市趋势的发展主要视控盘主力的操作意图而定。盘主力的操作意图而定。如果价跌量减出现在跌势初期，则后市仍将如果价跌量减出现在跌势初期，则后市仍将会继续下跌一段距离，直至有新的资金愿意介入会继续下跌一段距离，直至有新的资金愿意介入时为止，短期内将会继续保持盘跌的状态，后市时为止，短期内将会继续保持盘跌的状态，后市在某种意义上是不容乐观的。在某种意义上是不容乐观的。价跌价跌量减量减浦发银行浦发银行7、价跌量平，继续卖出、价跌量平，继续卖出 股价持续地下挫，而成交量却没能同步股价持续地下挫，而成交量却没能同步地有效放大，说明市场并没有形成一种一地有效放大，说明市场并没有形成一种一致看空的空头效应。多头不死，跌势不止，致看空的空头效应。多头不死，跌势不止，在这种情形下多是控盘主力开始逐渐退出在这种情形下多是控盘主力开始逐渐退出市场的前兆。市场的前兆。一汽轿车一汽轿车价跌价跌量平量平8、价跌量增，弃卖观望、价跌量增，弃卖观望 价跌量增的出现，表明投资者在某种特价跌量增的出现，表明投资者在某种特殊因素的引导之下，已经相当看空后市行情殊因素的引导之下，已经相当看空后市行情的发展，纷纷加入到抛售的行列之中，以回的发展，纷纷加入到抛售的行列之中，以回避日后将要出现的更大风险。避日后将要出现的更大风险。由于其是由多种因素所造成，其中不乏由于其是由多种因素所造成，其中不乏控盘主力故意制作的骗局，因此在具体研判控盘主力故意制作的骗局，因此在具体研判时，必须先行研究其所处形态的具体位置方时，必须先行研究其所处形态的具体位置方可决定。可决定。北京巴士北京巴士暴挫暴挫放量放量价跌量增价跌量增涨跌停板时的量价研判涨跌停板时的量价研判 跌停板与非涨跌停板时的量价研判是不同的。跌停板与非涨跌停板时的量价研判是不同的。在涨跌停板时，若股价在涨停板时，没有太多的在涨跌停板时，若股价在涨停板时，没有太多的成交量，则说明投资者心中的目标价位更高，或成交量，则说明投资者心中的目标价位更高，或者说主力已锁定筹码，不会在目前价位上轻易抛者说主力已锁定筹码，不会在目前价位上轻易抛出，买方由于卖盘量太少，想买的人无法买到，出，买方由于卖盘量太少，想买的人无法买到，所以才没有多大的成交量。所以才没有多大的成交量。封住涨停的时间 封住涨停的时间越早，后市涨升的力度封住涨停的时间越早，后市涨升的力度也就越大；封住跌停的时间越早，后市跌也就越大；封住跌停的时间越早，后市跌落的力度也就越大。落的力度也就越大。ST中燕中燕无量封无量封涨停涨停见顶见顶无量封无量封跌停跌停见底见底放量放量放量放量透过量价关系选股的实战经验分享一般来讲，成交量的大小与股价的一般来讲，成交量的大小与股价的涨跌成正比关系。涨跌成正比关系。强势上涨行情时，快速缩量回调可强势上涨行情时，快速缩量回调可视为买入机会。视为买入机会。买入买入买入买入买入买入智慧创造财富 专业成就价值智慧创造财富 专业成就价值