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论财务报表分析在商业银行信贷工作中的运用
贷款是各大商业银行的重要经营业务，信贷资产的优劣，直接影响银行业的生存与发展。美国的金融危机，对美国是一场灾难，对全球的金融业也产生了巨大的冲击，后危机时代各大商业银行均应从中吸取教训，从源头上减少不良贷款率，降低信贷工作的风险。此时，为缓解信贷工作中的信息不对称问题，各大商业银行都需积极推行先进的信贷技术。在我国，各类信贷技术中，基于财务报表的信贷技术和关系型信贷技术发展相对成熟。基于财务报表的信贷技术指贷款的发放决策和贷款条件主要借助于借款人所提供的财务报表所反映的财务信息。关系型信贷技术指信贷决策主要基于通过长期和多渠道的接触所积累的关于借款企业及其业主的信息而做出。可见，财务报表是各大商业银行进行信贷评审的基本资料来源，在财务分析和信贷实践中不断地提高信贷资产的安全性是各大商业银行的必然选择。各大商业银行纷纷要求在信贷评审工作中运用财务报表分析技术。可是，由于信贷工作本身比较繁忙，评审过程中缺乏团队对授信对象进行系统的财务报表分析，分析过程往往流于形式，分析报告过于“八股化”，实际效果并不是很理想。本文通过介绍基本的财务报表分析技术，试图挖掘目前各大商业银行在运用财务报表分析技术时存在的诸多问题，并提出改进的方案，以期降低商业银行信贷工作的风险，提高工作的质量，保障银行业的发展。
一、商业银行信贷工作中财务报表分析存在的主要问题
(一)资料的真实性难以辨别
在现实的贷款活动中，借款企业为了获得银行的信贷资金，往往会提供虚假的财务报告，骗取银行信用。更有甚者，银行有关人员与借款人串通，为其提供虚假报表出谋划策，以规避法律和银行信贷管理制度，达到骗贷逃债的目的，从中渔利。如果银行仅依靠报表表面的数据做出贷款决策，往往容易造成贷款落空。
(二)盲目相信财务比率分析的结果
在如今的贷款活动中，经常运用一些财务比率指标来衡量授信对象是否具备授信要求。有时尽管借款企业各项指标良好，但实际上借款人或保证人其本身财务状况并不佳，没有按时偿还贷款的能力。并且由于所有的财务指标都是静态指标，非常容易受到操纵，有些信贷人员财务分析水平低，便会盲目相信财务比率分析的结果，搞形式主义，结果造成财务报表分析名存实亡。
(三)财务报表分析与抵押、质押贷款脱节
由于历史因素及银行信贷人员素质低下等原因，银行注重形式上的财务报表分析，注重信用贷款，而对担保贷款中的抵押和质押贷款重视不够，所以形成大量的贷款坏账;再者，银行往往注重贷款的贷前调查，而疏于跟踪调查，但事物总是不断变化的，何况现代企业在激烈的竞争中，因经营不善，负债累累，已到无财产可供支配的情况时有发生，如果银行贷款无任何财产担保，那么以前的财务报表分析就毫无实际意义。银行业又具有不同于其他行业的特点，人员的跨行业流动性差，银行业太注重自身的专业训练，而忽视法律、经济、财务人才的培养和引进。所以，造成银行信贷人员知识结构单一，特别是对工商企业财务活动缺少经验，在分析财务报表时常有许多主观片面的成分，更不能将财务分析与抵押、质押贷款有机地结合起来。
二、熟练运用财务报表分析技巧降低授信风险
以上问题均与财务报表分析技术运用不到位有关，要想解决以上问题，降低授信风险，笔者认为应注意结合以下分析技巧，并在授信工作中熟练运用。
(一)明确分析的目的
商业银行信贷工作，分为长期贷款和短期贷款。作为短期授信工作者，在进行财务报表分析时主要应评价客户近期是否有能力进行贷款的归还，及是否愿意进行贷款的归还。首先通过考察企业以往的资信程度解决愿不愿意偿还的问题，然后重点分析企业流动资产和流动负债的关系及流动资产和流动负债的质量及现金流量情况来判断企业有没有能力偿还。作为长期贷款的授信工作者，此时仅关注流动资产和流动负债的关系以及考察企业以往的资信程度，肯定是不行的。首先必须关注企业的整体财务风险，从资本结构的角度进行评价，然后更重要的是关注企业未来的盈利能力，因为对资本结构的要求我们可以将其写入贷款合约，但盈利能力是无法控制的，此时信贷资金的安全完全取绝于客户的盈利能力。显然，不同的分析目的，其分析的侧重点有很大的不同。
(二)围绕分析目的，进行资料的搜集
在明确相关的分析目的后，围绕分析的侧重点，进行资料的搜集，所搜集的资料包括授信对象3~5年的中期及年度财务报告及相关信息，至少进行近3年的资料搜集。当然短期信贷工作者只需围绕其分析目标收集流动资产、流动负债、客户信用档案，现金流量等方面的信息;长期信贷工作者不仅要收集上述资料，还必须收集其他资产、负债、收益、费用等尽可能多的信息，为盈利预测、财务状况的评价作充分的准备。此时重点明确，也容易搜寻到自己需要的信息，进行有针对性的分析，从而节省人力和时间，大大提高工作的效率。
(三)阅读分析资料有针对性地搜集好资料后，阅读分析资料
首先，从审计角度考察分析资料的可靠性，这是验证资料真实性的重要环节。具体做法是在财务报告中找出审计报告，如果审计报告是标准的无保留意见审计报告，财务报告中的审计收费稳定，未变更会计事务所，那么分析资料相对可靠;如果该财务报告未经审计鉴证，可以从报表的数量关系进行初步验证。然后，进一步阅读股东大会、董事会、监事会报告，了解企业的发展战略和重大事项(特别是担保、抵押贷款等问题)，阅读关联方关系披露，熟悉企业的往来客户。再次，阅读会计报表附注，特别注意会计政策和会计估计是否发生变更。最后，通过几大会计报表，简单了解企业财务状况、经营成果及现金流量方面的情况，从而熟悉分析对象，为授信工作打下良好的基础。
(四)运用基本分析技术
基本分析技术主要包括以下3个方面的内容。
1.静态分析
静态分析是指对授信对象一定时期或时点的财务数据和财务指标进行分析。包括：(1)财务数据的静态分析，包括资产负债表、利润表、现金流量表等主要报告项目的静态分析;(2)财务指标的静态分析，包括计算各种财务比率，熟悉报告项目的相互联系;(3)静态的结构分析，包括进行资产、负债、所有者权益的结构分析，利润表的结构分析，及现金流量表的流入、流出结构分析等。
2.趋势分析
趋势分析是将分析期与前期或连续数期项目金额进行对比，这种财务报表项目纵向比较分析的方法，是一种动态的分析。采用这种方法分析财务报表的具体做法是：(1)对前后期各项目的绝对金额进行比较，求出增减的差额;(2)将增或减的差额作为分子，将前期的绝对金额作为分母，求出增或减差额的变化程度(百分比);(3)根据连续数期变化的统计数字，可以绘出一个统计图表，更形象地显示变化趋势。
如果某一分析对象的经营活动处于持续健康稳定发展的趋势，那么其主要财务数据或财务指标应该呈现出持续稳定发展的趋势。若其主要财务数据或财务指标出现异常变动，突然大幅度上下波动;或者主要财务数据及财务指标之间出现背离;或者主要财务数据及财务指标出现恶化的趋势，那么，这些意味着公司的某些方面发生了重大变化，这些都是授信过程中判断企业真实财务状况、现金流量及经营成果的重要线索。
3.同业分析
同业分析是指将授信对象一定时期或时点的财务数据和财务指标放在其行业背景下进行分析。
所有企业的发展状况必然受到行业发展状况和宏观经济运行状况的影响。闭关自守显然是行不通的，只有将相关的财务数据及财务指标放在其行业背景下，与行业平均数进行比较，才可以如实评价企业的财务状况、现金流量及经营成果。具体操作时首先应细分分析对象所处行业，特别是综合类公司，我们要注意细分行业进行比较，分行业计算平均数;其次，找出严重偏离同业平均水平的财务数据和财务指标;最后，重点分析严重偏离同业平均水平的财务数据和财务指标。
(五)结合企业基本面
企业基本面包括国家宏观经济运行状况、行业现状及发展、企业分析3个方面。宏观经济运行状况、行业发展状况、公司高级管理人员的经营管理能力与经营策略、公司的组织结构等均会影响企业的经营活动和财务状况，财务报表分析的结果只有结合企业的基本面才能得出恰当的评价。商业银行信贷工作者一定要具备对企业基本面的敏锐洞察力。
(六)现场调查
现场调查是降低商业银行信贷风险的重要途径。特别是对小企业的信贷评审工作，由于小企业的会计从业人员素质较低，甚至没有专职的会计，会计核算资料质量极低，不真实成分较大，不可以作为信贷评审的依据，此时，现场调查、现场办公最能奏效。当然，中大型企业的信贷工作也不可忽视现场调查的作用，它能让结论更加可靠。
三、结束语
商业银行的信贷评审工作责任重大，直接关系到企业的利益，关系到民生。每一位商业银行的信贷工作者，都应该积极运用财务报表分析技术，降低信贷风险。
最后，笔者认为，应制定《商业银行信贷中财务报表分析技术规范》，加强对信贷工作者报表分析技术的培训，提高信贷工作者的整体素质，从根本上降低信贷风险。
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