第二章社保基金运营和管理.doc

第二章社保基金运营和管理
一定义1,社会保险基金：社会保险基金是依法设立专门的法律、法规和规章,保证了劳动人民的基本生活如老、病、分娩、失业、残疾、死亡等全部或部分丧失工作能力。
内容:目前,我国社会保险基金主要由基本养老保险基金、基本医疗保险基金、失业保险基金、工伤保险基金和生育保险基金。
三、特点:社会政策的目标;法律监控性;完整性和边缘
四、本质：来源于必要的劳动;不能单程的说是消费基金。
五、来源:预算内的中央财政社会保险税或费用基金的投资效益
其它的问题:捐赠,福利彩票、国际援助,国有股减值
六基本原则的社会保险基金管理
专项资金。专款专用——社会保险基金只能用于规定的社会保险福利的范围内进行调整。没有工作单位或者个人不得滥用基金作其他用途。分账管理社会基金的收入与支持安全性和有效性。
七社会保险基金管理机构—————社会insuerance操作机构
他们建立了两个层次:全国社会保险基金理事会。省级社会保险基金理事会
二、社保基金管理模式一)收集二)付款
(一)收集的三个模型:
1,现收现付模型——企业当期收入为支付来源
理念:该模式是按一个较短时期内(一年),收支平衡的原则确定费率筹集基金,以满足这个时期基金的需要。
原则:以支定收,略有节余。
特点:(1)政府集中管理的基金。(2)以统筹的方式来筹集资金，以互济的方式来支出。(3)没有积累
本质——代际赡养 inter-generation maintenance
优点:(1)容易设置,付款及时，依赖政府的强制力,所以不用积累。(2)不需要关心通货膨胀。
(3)强大的再分配,收集和支出之间的平衡的原则,体现平等和福利。
缺点:(1)难以处理的人口老龄化的挑战。(2)容易导致代际冲突。(3)收入置换是刚性的。
2 .完全积累制——谁交费，谁受益，同代自养本质：同代自养或自己自养
理念:在任何始点累积的社保费总和连同其投资收益,能够以现值清偿未来的基金支付需要。
特点:(1)收与支上实现一个长期的平衡;(2)资金可以由政府统一管理或是死人竞争。
优点:(1)简单,易于被接受。(2)能应对人口老龄化的挑战。
(3)所支付的工资与所收获的收益相关,容易建立激励机制、制约提前退休(4)增加社会储蓄,促进社会经济的发展。
缺点:(1)通货膨胀的威胁(2)基金运营风险(3)缺乏社会互助
三、部分基金积累制——我国统账结合
(二)付款(两个模型)
1确定给付制--含义和筹集方式:是根据职工参加养老保险制度的年数和工资收入水平,预先确定其退休的养老水平,再依照精算原理确定其缴费水平,它的筹资模式可采取三种模式都可。
特点:(1)以支定收(2)养老金水平与个人所得相关(3)风险政府承担(4)易于被老人接受
二确定缴费至--含义和缴费方式:先经过预测,确定缴费水平,退休时,以其相应的缴费和投资收益形成的积累额为基础发放的养老金。
特点:1)支出与缴费和投资收益有关(2)简单易于建立3)在生命周期类的再分配4)风险有保险的受益者自己承担。
目前中国的基金管理模型。
党的十一届三中全会第十四全国人民代表大会的基本内容明确社会保障制度在中国实行统账结合，统筹账户与何人账户相结合——conbination of social pooling with individual accounts
三、投资和运行的社会保险基金
(一)意义1有利于基金的保值与增值;2有利于建立有效的统筹账户
3它可以减轻负担政府、企业和个人的负担。4它可以促进经济的发展。
(二)基本原理1.安全2基金的保值与增值3分散花的投资渠道4.流动性
(三)操作模式:
投资方式:
1存放到银行优点:安全，流动性好缺点:收益率低
2购买政府债券优点:安全 收益率高于银行 产生社会效应缺点:收益率也相对较低 难以保证使用效率
3委托金融机构特点:收益率高于国债 通过契约保证回报率
4.股票优点:高收益缺点:高风险
5实业投资优点:高回报 有一定安全性缺点:流动性差
经营方式1保守型2风险型3组合型——中国
2001年12月13日,财政部、劳动和社会保障部的联合颁布了《临时措施的管理和投资的全国社会保障基金。为了保证基金安全,文件明确规定域的投资由全国社会保障基金是限于银行存款、政府债券、公司债券、金融债券、证券投资基金和股票。具体规定是:
1)投资比例在银行存款和政府债券不得低于50%。这样,投资银行存款比例不得少于10%,存放于一个单一的银行比例不得超过总金额的50%,社保基金存款。
2)投资比例在企业债券、金融债券不得超过10%。
3)的比例在证券和股票投资不应超过40%。
4)当使用全国社会保障基金投资一个单个的法人企业发行的证券或在一个单一类型的证券投资基金,投资由一个单一的投资者应不超过5%的企业或发行的债券的数额的资金。根据成本的比例不得超过10%的总社会保障基金管理下的资产规模。
社会保障基金资产投资证券,提出一个应用项目必须是全国社会保障基金理事会批准。
在实际投资业务,全国社会保障基金理事会直接经营银行存款投资在初级市场政府债券的风险较少涉及。关于投资在股票、企业债券、金融债券,所有涉及更高的风险,实践的专业投资机构委托的任务是采用。
全国社会保障基金理事会——社保管理机构投资经理——社保基金投资人受托人银行——社保基金托管人
四、社会保障基金监管
(一)概念:社会保障基金监督管理是指国家社会保障行政部门以及其他专门的机构,加强行政监督和社会监督等方面对社会保险基金预算和会计、收集捐款,提供福利、经营管理的方案。
(二)监管机构人力资源和社会保障部门——各级行政监督负责社会保险基金。
专门的法律监督的金融和审计部门以及内部监督和管理基金管理机构。——财政和审计署
(三)内容
1对基金财务管理：收支两条线；预算管理;专款专用
2对基金核算监管：分险种核算；分账户核算
分离社会保险基金收益管理从支出管理,这意味着在国有商业银行、社会保险经营机构开帐户收入和支出,而财务部门打开特殊金融帐户。社会保险由社会保险经办机构收集将完全存入帐户(收集收入税收管理,将直接存入帐户或特殊金融国库);每月月底之前,所有的基金的收入的帐户将被转换成特殊的金融账户;社会保险经营机构提出了分配根据实际支出的金额,金融部门分配了相应金额从特殊金融账户到sependiture周转基金账户,一定要保持支出占一到两个月来满足他们的需要。
3基金运行的监督4公共信息系统
五在资金管理方面存在的主要问题
1国际:(1)通货膨胀的威胁(2)投资收益率低(3)入市条件不健全
2国内:基金遇到危机的付款方式。1)很难收集资金按时足额发放扣缴;2)的增长速度比基金支出的增长是收集,
3)在经营中结构矛盾明显，横向上地方间矛盾明显，纵向上地方与中央的矛盾明显