2026年备考基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识自测模拟预测题库(名校卷).docx

2026年备考基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识自测模拟预测题库(名校卷)

单选题（共150题）
1、（2017年真题）已登记的股权投资基金管理人A公司未按照规定向中国证券投资基金业协会报送基金管理人经审计的年度财务报告，对A公司的处罚或措施不包括（ ）。
A.如后期A公司相应整改完毕，将至少6个月后才能恢复正常机构公示状态
B.A公司将被要求停止运营其所管理的基金产品
C.有关A公司新发起设立的基金产品备案申请被暂停受理
D.基金管理人公示平台中对外公示了A公司为“异常机构”

【答案】 B
2、设立股份有限公司，应当具备下列（　　）条件。
A.II、III、IV
B.I、II、III、IV
C.I、III、IV
D.I、II、III

【答案】 B
3、下列关于股权投资基金财务会计报告的说法，错误的是（ ）。
A.由股权投资基金管理人负责编制
B.4分为年度、半年度财务会计报告
C.包括资产负债表、利润表等会计报表
D.基金募集者对财务报告相关内容进行复核

【答案】 D
4、违反国家规定，有下列（ ）行为，扰乱市场秩序，情节严重的，构成非法经营罪。
A.经许可经营法律、行政法规规定的专营、专卖物品或者其他限制买卖的物品的
B.买卖进出口许可证、进出口原产地证明以及其他法律、行政法规规定的经营许可证或者批准文件的
C.经国家有关主管部门批准合法经营证券、期货、保险业务的
D.未经国家有关主管部门批准，向社会不特定对象发行股票或者公司、企业债券

【答案】 B
5、有限合伙人可以用（）作价出资。
A.I、II、III
B.II、III、IV
C.I、II、IV
D.I、II、III、IV

【答案】 B
6、尽职调查包括（ ）。
A.I、II、III
B.II、III、IV
C.I、III、IV
D.I、II、III、IV

【答案】 A
7、折现现金流估值法中的模型包括（ ）。
A.折现红利模型和自由现金流模型
B.企业自由现金流模型和自由现金流模型
C.企业自由现金流模型和股权资本折现现金流模型
D.折现红利模型和股权资本折现现金流模型

【答案】 A
8、下列关于折现现金流估值法的优缺点的说法中，错误的是（　　）。
A.折现现金流估值法评估得到的是外含价值，受市场短期变化和非经济因素的影响较大
B.折现现金流估值法需要深入分析目标公司的财务数据和经营模式
C.折现现金流估值法计算比较复杂
D.折现现金流估值法需要较多主观假设，不同假设得出的结果差异较大

【答案】 A
9、投资者对基金合同中投资者权益相关重要条款的逐项确认，包括（　　）等。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 A
10、（2017年真题）企业创业过程的第一个阶段是（ ）。
A.萌芽期
B.种子期
C.起步期
D.扩张期

【答案】 B
11、下列说法不正确是（ ）。
A.创业投资基金从项目来源，初步筛选、尽职调查、项目估值、投资条款的安排，投资后管理等多个环节，用多种机制尝试达到获取真实信息，限制企业家不当利用其信息优势的目的；
B.创业投资基金主要采取股权投资的方式，通过创新的动态估值方法，可以实现风险和期望收益的均衡匹配；
C.创业投资基金通过丰富有效的投资后监督和增值服务，帮助被投资中小微企业更好地应对创业过程中的各种问题，提高其创业成功的可能性；
D.创业投资基金所进行的股权投资必须被投资企业提供担保，创业投资基金通常也按企业发展阶段进行分阶段投资；

【答案】 D
12、股东大会是公司的最高权力机构，其职责不包括（　　）。
A.修改公司章程
B.审批重大关联交易
C.批准公司发展战略
D.聘任和解聘公司董事

【答案】 C
13、（2017年真题）需要在工商管理部门完成名称预先核准、申请设立登记和领取营业执照的流程后才能设立的基金是（ ）。
A.公司型基金
B.合伙型基金
C.信托型基金
D.公司型基金和合伙型基金

【答案】 D
14、(2017年)基金管理人向投资者介绍股权投资基金的基础知识，普及股权投资的相关法律常识，重点应提示（ ）。
A.股权投资基金的收益
B.股权投资基金管理人的历史业绩
C.股权投资基金的拟投资项目
D.股权投资基金的投资风险

【答案】 D
15、关于股权投资基金募集机构的责任和义务，下列表述错误的是（　　）。
A.募集机构应建立相关制度保障投资者的商业秘密并对个人信息严格保密
B.募集机构应恪尽职守、诚实守信、谨慎勤勉、防范利益冲突
C.募集机构应建立制度以保障基金财产和客户资金安全
D.募集阶段需指导投资者自行判断基金产品的风险类型并与自身风险承受能力进行适当性匹配

【答案】 D
16、（2017年真题）股权投资基金通常被称为“有耐心的资本”，是因为（ ）。
A.投资收益波动性较大
B.专业性较强
C.投后管理投入资源较多
D.投资周期较长

【答案】 D
17、基金托管的基本原则不包括（　　）。
A.合规性原则
B.安全性原则
C.集中性原则
D.保密性原则

【答案】 C
18、如果没有（　　），创始人股东可以做以下事情：发型巨量股份给创始人，将投资人股份比例稀释成接近零
A.保护性条款
B.回售条款
C.优先认购权条款
D.反摊薄条款

【答案】 A
19、有限责任公司的股东（　　）。
A.以认购股份为限对公司承担责任
B.不对公司承担责任
C.对公司承担全部责任
D.以认缴的出资额为限对公司承担责任

【答案】 D
20、股权投资基金监管的目标是（　　）。
A.保护基金投资者合法权益
B.防范系统性金融风险
C.以上都是
D.以上都不是

【答案】 C
21、股权投资基金的销售机构及其从业人员从事股权投资基金募集业务的禁止行为不包括（　　）。
A.使用本机构雇佣的人员进行股权投资基金推介
B.采用不具有可比性、公平性、准确性、权威性的数据来源和方法进行业绩比较，任意使用“业绩最佳”、“规模最大”等相关措辞
C.夸大或者片面推介基金，违规使用“安全”“保证”“承诺”“保险”“避险”“有保障”“高收益”“无风险”等可能误导投资人进行风险判断的措辞
D.推介非本机构设立或负责募集的私募基金

【答案】 A
22、（2017年真题）股权投资基金接受（ ）形式的出资方式。
A.实物资产
B.劳务
C.货币资金
D.无形资产

【答案】 C
23、中国证券投资基金业协会将暂停受理管理人基金产品备案申请的情况包括（ ）。
A.Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ
D.Ⅰ、Ⅲ

【答案】 B
24、信息披露义务人应当在每年结束之日起（　　）个月以内向投资者披露报告期末基金净值和基金份额总额、基金的财务情况、基金投资运作情况和运用杠杆情况、投资者账户信息、投资收益分配和损失承担情况、基金管理人取得的管理费和业绩报酬。
A.6
B.4
C.3
D.1

【答案】 B
25、（2020年真题）关于增值税，以下表述正确的是（ ）。
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 A
26、（　　），是指基金管理人委托第三方机构代为募集基金，为基金管理人提供推介基金、发售基金份额、办理基金份额认缴、退出等募集服务。
A.委托募集
B.委派募集
C.自行募集
D.间接募集

【答案】 A
27、保密条款有利于保护（　　）的利益。
A.投资方
B.目标公司
C.投资方及目标公司双方
D.第三方

【答案】 C
28、(2017年)关于政府引导基金对创业投资基金的支持，下列说法错误的是（ ）。
A.通过参股方式，吸引社会资本共同发起设立创业投资企业
B.提供融资担保，支持其通过债权融资增强投资能力
C.准许基金募集突破合格投资者限制，获得更多资金支持
D.通过跟进投资，支持创业投资基金发展并引导其投资方向

【答案】 C
29、息税折旧摊销前利润（EBITDA）等于（）。
A.息税折旧摊销前利润（EBITDA）=息税前利润（EBIT）+折旧+摊销
B.息税折旧摊销前利润（EBITDA）=息税前利润（EBIT）+折旧-摊销
C.息税折旧摊销前利润（EBITDA）=息税前利润（EBIT）-折旧-摊销
D.息税折旧摊销前利润（EBITDA）=息税前利润（EBIT）-折旧+摊销

【答案】 A
30、根据（　　）的不同，上市公司股份协议转让可以分为协议收购、对价偿还、股份回购等。
A.转让股份类型
B.转让主体类型
C.转让标的
D.转让情形

【答案】 D
31、基金合同约定基金不进行托管的，应当在基金合同中明确（　　）。
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅱ、Ⅳ

【答案】 B
32、关于股权投资基金行业自律与政府监管，表述错误的是（ ）
A.目的一致，都是确保国家有关股权投资基金的相关法律、法规、规章和政策得到贯彻执行，保护投资者的合法权益
B.行业自律组织制定的章程、业务规则对政府监管起约束作用
C.行业自律剔是对政府监管监管的积极补充
D.行业自律组织在政府监管机构和市场主体之间起着桥梁和纽带作用

【答案】 B
33、创业投资估值法的步骤包括（　　）
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
D.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 C
34、关于股权投资母基金的投资特点，下列描述不正确的是()。
A.可以直接进行股权投资，往往和其所投资的股权投资基金联合投资
B.因规模优势原因股权投资母基金的资金收益率一直较股权投资基金高
C.以股权投资基金为主要投资对象
D.在选择股权投资基金时，一般要考察期投资理念、管理团队、独特性等

【答案】 B
35、在计划制订与团队组建阶段，股权投资基金应准备一份尽职调查清单。关于尽职调查清单的作用，说法不正确的是（ ）。
A.划定尽职调查范围和重点，使尽职调查及编写调查报告工作有序进行
B.给目标公司准备与协调的时间
C.提高进场后的工作效率
D.促进投资循环，保持资金流动性

【答案】 D
36、股权投资基金信息披露义务人向投资者进行（ ）等事项，应当在基金合同中进行约定。
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
37、关于拖售权条款和随售权条款，以下表述正确的是（ ）。
A.Ⅱ、Ⅳ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ　　　
D.Ⅰ、Ⅱ

【答案】 D
38、（　　）可以由公司管理团队自行管理，或者委托专业的基金机构担任基金管理人。
A.合伙型基金
B.契约型基金
C.股权投资基金
D.公司型基金

【答案】 D
39、（　　）的特点在于不考虑下一轮新发行股权的数量，只是简单地对比后轮融资与前轮融资的价格差异。
A.完全棘轮
B.加权平均条款
C.随售权
D.反摊薄条款

【答案】 A
40、以下关于合伙型基金的增值税的说法错误的是（　　）。
A.合伙企业层面的项目股息、分红收入属于股息红利所得，不属于增值税征税范围
B.项目退出收入通过并购或回购等非上市股权转让方式退出的，属于增值税征税范围
C.若项目上市后通过二级市场退出，则需按税务监管机关的要求计缴增值税
D.普通合伙人或基金管理人作为收取管理费及业绩报酬的主体时，需按照适用税率计缴增值税和相关附加税费。

【答案】 B
41、下列不是对股权投资基金的基本要求的是（ ）
A.进行国家宏观政策或者产业政策的投资
B.股权投资基金应当坚持专业化运作原则，在基金合同、基金公司章程、基金合伙协议等文件中明确基金类别及与之相对应的投资范围
C.股权投资基金财产独立于基金管理人、基金托管人的同有财产
D.从事承担无限责任的投资

【答案】 D
42、(2017年)下列关于投资者投资股权投资基金时应履行义务的说法中，错误的是（ ）。
A.确保自身符合合格投资者条件
B.对自身资产或收入情况应作如实承诺，如提供虚假承诺文件，承担相应责任
C.如实填写风险识别能力和承担能力问卷
D.如自身不符合合格投资者条件，可以购买以私募基金份额或其收益权为投资标的的金融产品

【答案】 D
43、私募投资基金管理人在开展业务外包的各个阶段，关注外包机构是否存在与外包服务相冲突的业务，以及外包机构是否采取有效的（ ）措施。
A.监管
B.结合
C.防护
D.隔离

【答案】 D
44、在"四位一体"的股权投资基金监管格局中，体现组带力量的是（ ）。
A.政府监管
B.机构内控
C.行业自律
D.社会监督

【答案】 C
45、通过科学的内控手段和方法，建立合理的内控程序，维护内控制度的有效执行。体现了私募基金内部控制的（　　）。
A.执行有效原则
B.相互制约原则
C.独立性原则
D.成本效益原则

【答案】 A
46、股权投资基金帮助被投资企业实现上市的最终目的是（　　）。
A.为证券交易所推荐上市/挂牌企业
B.利用自己的资本市场资源
C.参与被投资企业的重大经营决策
D.实现资本增值

【答案】 D
47、基金募集期间，应当在宣传推介材料中向投资者披露的信息有（ ）。
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
D.Ⅰ.Ⅲ.Ⅴ

【答案】 D
48、股权投资基金托管人是基金重要的当事人之一，作为基金托管人的基础服务和首要职责是（　　）
A.账户管理
B.资金清算
C.资产保管
D.投资监督

【答案】 C
49、（2017年真题）股权投资基金的市场参与主体包括（ ）。
A.Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅱ

【答案】 C
50、创业投资基金投资收益主要来源于（ ）。
A.因管理增值带来的股权增值
B.同时买入股权偏低与卖出股权价值偏高的股票
C.所投资企业的因价值创造带来的股权増值
D.股息和债券利息收益

【答案】 C
51、（2020年真题）下列关于协议转让并购退出方式的说法，错误的是（ ）。
A.并购退出的收购方主要包括被投企业大股东或创始股东、管理层、员工等
B.与 IPO 退出相比，并购退出的收益率较低，但是更加灵活、高效
C.并购退出是股权投资基金的重要退出途径之一
D.并购退出是指目标企业原投资方向其他收购方转让持有的全部或者部分股权，实现退出的行为

【答案】 A
52、（　　）是指在现时条件下重新购置一项全新状态的资产所需的全部成本。
A.历史成本
B.账面成本
C.完全重置成本
D.公允成本

【答案】 C
53、除基金合同另有约定外，股权投资基金应当由（　　）托管。
A.基金托管人
B.基金管理人
C.基金发行者
D.基金销售者

【答案】 A
54、某基金管理人募集一只股权投资基金时，不符合规定的募集行为是（ ）。
A.向其管理的其他基金的投资者推介该基金
B.通过银行向部分高净值客户推介基金
C.通过拆分基金份额向特定的投资者销售基金
D.通过电子邮件向特定的机构投资者发送募集说明书

【答案】 C
55、在我国的分类体系中，当出现以下（　　）情况时，可认定该基金不属于创业投资基金。
A.投资新三板企业
B.仅从事创业投资及相关活动
C.不投资在公开市场上市的企业
D.名称没有鲜明地体现创业投资的特点

【答案】 D
56、以下关于基金管理人的说法正确的是（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅲ、Ⅳ

【答案】 A
57、（2016年真题）下列选项中，不属于公司型股权投资基金解散清算原因的是（ ）。
A.公司章程规定的营业期限届满或者公司章程规定的其他解散事由出现
B.董事会决定解散
C.因公司合并或者分立需要解散
D.依法被吊销营业执照、责令关闭或者被撤销

【答案】 B
58、关于估值调整条款，以下说法错误的是（ ）
A.股权投资基金对目标公司的估值主要依据企业当时的经营业绩以及对未来经营业绩的预测
B.估值调整机制也常常被称为"估值调整协议"或者"对赌条款"
C.估值调整机制也分为"现金补偿类"和"股份补偿类"
D.估值调整条款只能以一个专门的协议即估值调整协议形式存在

【答案】 D
59、（2020年真题）小李为合格投资人，同时受到A基金销售机构和B投资顾问机构的募集说明书，原来两家机构同时受M基金管理人委托募集一只股权投资基金。小李在募集说明书中看到，两家机构将分别独立承担因募集行为产生的全部责任，M基金管理人不对募集行为承担任何责任。关于M基金管理人的行为，表述正确的是（ ）。
A.M基金管理人可以委托A基金销售机构进行基金募集，但不能豁免承担相关责任
B.M基金管理人可以同时委托A基金销售机构和B投资顾问机构进行基金募集，且因有约定可豁免承担相关责任
C.M基金管理人可以同时委托A基金销售机构和B投资顾问机构进行基金募集，但不能豁免承担相关责任
D.M基金管理人可以委托A基金销售机构进行基金募集，且因有约定可豁免承担相关责任

【答案】 A
60、股权投资基金托管人的职责包括（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅳ

【答案】 A
61、（ ）是指主要对企业进行财务性并购投资的股权投资基金。
A.创业投资基金
B.并购基金
C.创业投资
D.产业投资基金

【答案】 B
62、股权投资基金为被投资企业提供的增值服务中为企业提供管理咨询服务包括（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
63、某股权投资基金正在对某目标公司进行财务尽职调查，进行偿债能力分析时，以下内容属于参考财务指标或数据得是（ ）
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.Ⅴ
B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 C
64、股权投资基金为保护自身利益而设置的要求目标公司在执行某些可能损害投资者利益或对投资者利益有重大影响的行为时，需取得投资者同意的条款是（ ）。
A.董事会席位条款
B.保护性条款
C.反摊薄条款
D.随售权条款

【答案】 B
65、股权投资基金的运作管理应该向着（　　）的方向发展。
A.“轻资产、重营销”
B.“轻资产、重投研”
C.“轻投研、重资产”
D.“轻营销、重投研”

【答案】 B
66、以下不是股权投资基金参与主体的是（　　）。
A.份额持有人大会
B.基金投资者
C.基金管理人
D.监管机构

【答案】 A
67、中国证券投资基金业协会根据登记股权投资基金管理人和备案股权投资基金的合规情况、诚信情况、规模和风险状况等进行分类公示，并建立（　　）。
A.业务分离制度
B.财产独立制度
C.黑名单制度
D.内部控制制度

【答案】 C
68、下列不属于股权回购发起人的是（）。
A.被投资企业股东
B.被投资企业总经理
C.被投资企业普通职员的老婆
D.股权投资基金

【答案】 C
69、下列说法错误的是（ ）
A.有限责任公司型股权投资基金投资者人数不得超过50人
B.股份有限公司型股权投资基金投资者人数可最高可增加至100人
C.有限责任公司型股权投资基金的投资者一般按其实缴出资比例分红
D.股份有限公司型股权投资基金需按股东实际持有的份额比例分红

【答案】 B
70、目前我国股权投资基金的募集（　　）。
A.只能私募
B.可以私募，也可以公募
C.只能公募
D.根据具体投资对象确定

【答案】 A
71、保护性条款是指股权投资基金为保护自身利益而设置的要求目标公司在执行某些（ ）或对投资者利益有重大影响的行为时，需取得投资者同意的条款。
A.可能损害私募基金利益
B.可能损害企业利益
C.可能损害高管利益
D.可能损害投资人利益

【答案】 D
72、股权投资基金运作股权投资业务取得的不同形态资本增值中,需要计缴增值税的是（ ）。
A.项目股息、分红收入
B.通过回购方式退出的项目收入
C.通过并购退出的项目收入
D.通过二级市场退出的项目收入

【答案】 D
73、股权投资基金的投资者主要包括（　　）.
A.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.Ⅴ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 C
74、（　　）是自律要求最高的行业之一，自律组织在股权投资基金行业的发展中，起着举足轻重的作用。
A.股权投资基金行业
B.公募投资基金行业
C.创业投资基金
D.股票投资基金

【答案】 A
75、下列属于股权投资基金退出方式的是（ ）
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
C.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 D
76、有限合伙制私募股权投资基金起源于（　　）。
A.英国
B.美国
C.日本
D.法国

【答案】 B
77、关于股权投资基金托管人职责的描述，正确的是（ ）
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
D.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 B
78、（2017年真题）基金合同中应当设置不少于（ ）小时的投资冷静期，在投资冷静期内，募集机构不得主动联系投资者，但并不禁止投资者主动联系募集机构。
A.12
B.24
C.36
D.48

【答案】 B
79、个人投资者从基金分配中获得的股票的股利收入、企业债券的利息收入，由上市公司、发行债券的企业和银行代扣代缴（　　）的个人所得税。
A.10%
B.30%
C.15%
D.20%

【答案】 D
80、小王和小李是股权投资基金行业的从业人员，下述二人对中国证券投资基金业协会职责的说法错误的是（ ）。
A.小李说：“中国证券投资基金业协会应组织基金行业进行交流，开展行业宣传”
B.小王说：“中国证券投资基金业协会应组织我们基金从业人员的从业考试”
C.小王说：“中国证券投资基金业协会应定期对我们基金从业人员进行业务培训”
D.小李说：“中国证券投资基金业协会应当对所有的基金都进行登记、备案”

【答案】 D
81、根据（　　）的资金募集办法，私募基金管理人、私募基金销售机构不得向投资者承诺投资本金不受损失或者承诺最低收益。
A.《合伙企业法》
B.《上交所指引》
C.《深交所指引》
D.《私募投资基金监督管理暂行办法》

【答案】 D
82、股权投资基金监管的首要目标是（　　）。
A.保护基金投资者的合法权益
B.保证基金受托人的收益
C.防范系统性金融风险
D.防范非系统性金融风险

【答案】 A
83、投资机构可以协助被投资企业建立规范的财务管理体系，这一体系的基本准则不包括（　　）。
A.降低成本
B.风险管理
C.全面预算
D.规范管理

【答案】 A
84、内部收益率是指截至某一特定时点，基金资金流入现值加上资产净值现值总额与资金流出现值总额相等，即（　　）等于零时的折现率，体现了投资资金的时间价值。
A.资产净值
B.现金流
C.净内部收益率
D.净现值

【答案】 D
85、有关募集机构的责任和义务，下列表述正确的是（ ）
A.募集过程涉及的反洗钱义务由募集机构承担履行
B.募集机构在募集过程中向特定对象推介基金产品，则可以免除旅行风险提醒义务
C.募集过程涉及的反洗钱义务由基金托管人而非募集机构承担履行
D.募集机构在募集过程中，充分履行了风险提醒义务的前提下可以向非特定对象推介基金产品

【答案】 A
86、中小微创业企业早期融资需求的特征是（　　）。
A.较大规模、较大比例的股权投资
B.较小规模、较小比例的股权投资
C.较小规模、较大比例的股权投资
D.较大规模、较小比例的股权投资

【答案】 C
87、信息披露义务人应当建立健全信息披露管理制度，（　　）负责管理信息披露事务，并按要求在私募基金登记备案系统中上传信息披露相关制度文件。
A.总经理
B.董事会
C.指定专人
D.信息编制人员

【答案】 C
88、股权投资基金现拟对某目标公司进行法律尽职调查，法律尽职调查需关注的高级管理人员问题包括
A.I、II、III
B.I、IV
C.III、IV
D.I、III

【答案】 D
89、（2017年真题）（ ）更侧重于评价目标公司通过重整可能得到的价值提升空间。
A.创业基金
B.并购基金
C.创业基金和并购基金
D.以上都不对

【答案】 B
90、股权投资基金管理人自行销售或者委托销售机构销售私募基金时，下列做法正确的有（　　）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 A
91、股权投资基金的一般风险，包括（ ）等。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
92、政府引导基金对创业投资基金支持方式中的融资担保说法正确的是（ ）。
A.是指政府引导基金对经营良好的创业投资基金提供融资担保，支持其通过债权融资增强投资能力。
B.是指政府引导基金对竞争力良好的创业投资基金提供融资担保，支持其通过股权融资增强投资能力。
C.是指政府引导基金对历史信用记录良好的创业投资基金提供融资担保，支持其通过债权融资增强投资能力。
D.是指政府引导基金对历史信用记录良好的创业投资基金提供融资担保，支持其通过股权融资增强投资能力。

【答案】 C
93、有限责任公司型股权投资基金作出增资或者减资决议，必须经代表（ ）以上表决权的股东通过；
A.1/3
B.2/3
C.1/2
D.一半

【答案】 B
94、法律尽调更多的是定位于风险发现，其目的主要有（ ）。
A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
95、并购基金对投资对象的整合主要通过（ ）方面来实现。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

【答案】 B
96、二手资料收集的步骤不包括（ ）。
A.辨别所需的信息
B.寻找信息源
C.信息分析
D.收集二手资料

【答案】 C
97、甲股权投资基金投资了某医院管理公司Ⅹ,双方签署了包含保密条款的投资协议,甲基金可能违反保密义务的行为是（　　）。
A.在向基金投资者定期披露的基金报告中描述Ⅹ项目投资金额及项目基本情况
B.向基金审计师提供了Ⅹ项目的年度财务报表
C.向基金现有投资组合中同行业项目的高管咨询确认Ⅹ项目扩张规划的合理性
D.经Ⅹ项目书面允许向媒体披露了其最新纳入托管的医院名称

【答案】 C
98、（2021年真题）某股权投资基金的基金合同约定:“按照单一项目的收益分配方式，对于来自投资项目的可供分配现金，
A.2亿元、2亿元
B.3.2亿元、0.8亿元
C.3.6亿元、0.4亿元
D.4亿元、0元

【答案】 C
99、外部股权转让的程序步骤包括（）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
100、（2017年真题）投资者购买契约型股权投资基金后，（ ）是合法的。
A.将所购买的基金份额按照基金合同的约定转让给第三方
B.将所购买的基金权益拆分，平价分销给不特定的人群
C.以所购买的基金份额再募集一只基金
D.将所购买的基金权益拆分，加价分销给不特定的人群

【答案】 A
101、基金募集过程中，募集机构应当（ ）。
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 B
102、股权投资基金备案材料完备且符合要求的，基金业协会应当自收齐备案材料之日起（　　）个工作日内，以通过网站公示股权投资基金基本情况的方式，为股权投资基金办结备案手续。
A.5
B.10
C.15
D.20

【答案】 D
103、下列关于公司型基金、合伙型基金、信托（契约）型基金的说法，错误的是（ ）。
A.只有公司型基金具有法人资格，合伙型基金、信托（契约）型基金都没有法人资格
B.三种类型基金当事人均承担有限责任
C.公司型基金中，投资者购买基金公司的股份后成为该公司的股东
D.三种类型基金均可以由基金管理人进行投资运作

【答案】 B
104、股权投资基金投资后管理阶段投入资源（　　）。
A.较少
B.一般
C.较多
D.以上都不是

【答案】 C
105、外币股权投资基金无法在中国（　　）以基金名义注册法人实体，其经营实体注册在（　　）。
A.境外；境内
B.境内；境内
C.境外；境外
D.境内；境外

【答案】 D
106、关于投资者风险评估，表述错误的是（ ）
A.投资者风险承担能力发生重大变化，可主动申请对自身风险承担能力进行重新评估
B.投资者应当以书面形式承诺其符合合格投资标准
C.同一私募基金产品的投资者持有期间超过3年后，必需再次进行投资者风险评估
D.募集机构应当在投资者自愿的前提下获取投资者问卷调查信息

【答案】 C
107、尽职调查的操作流程一般包括（ ）等几个阶段。
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
D.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 A
108、下列属于公司型基金的增值税征税范围的是（　　）。
A.项目股息
B.项目分红收入
C.项目上市后通过二级市场退出的退出收入
D.项目通过并购或回购等非上市股权转让方式退出的退出收入

【答案】 C
109、股权投资基金甲对目标公司 A 进行初步尽职调查后判断该公司具有较高投资价值，并计划独家完成对 A 公司的投资。为了避免在尽职调查和商务谈判阶段 A公司再与其他投资机构接触，基金甲可考虑在投资框架协议中加入的条款是（　　）。
A.保护性条款
B.优先认购权条款
C.第一拒绝权条款
D.排他性条款

【答案】 D
110、（2020年真题）关于投资者适当性匹配方法,以下表述正确的是（ ）。
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ

【答案】 A
111、公司型基金的参与主体主要为投资者和（　　）。
A.基金服务机构
B.基金管理人
C.经理层
D.基金公司

【答案】 B
112、在未获得董事会席位的情况下，股权投资基金会希望委派人员出任董事会“观察员”以下对于观察员的描述不正确的是（ ）
A.观察员是一个辅助性角色
B.观察员也不承担决策的作用
C.只是作为帮助投资人更好地了解公司日常运营情况
D.观察员具有投票权

【答案】 D
113、股权投资基金托管的服务内容有（ ）。
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
D.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 A
114、（ ）与（ ）进行充分的沟通与协商，确定收益分配的机制，并在基金合同中约定相应的基金条款。
A.基金管理人；基金投资者
B.基金托管人；基金投资者
C.基金管理人；基金托管人
D.基金推介人；基金投资者

【答案】 A
115、（2017年真题）股权投资基金行业的市场主体违反法律、行政法规及部门规章，中国证券监督管理委员会及其派出机构可以对其采取的行政监管措施包括（ ）。
A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

【答案】 D
116、夹层资本是杠杆收购的收购资金来源之一，下列关于夹层资本的说法，错误的是（ ）。
A.夹层资本是指处于资本结构的中间位置，收益和风险介于银行贷款和股权资本之间的资本形态
B.在杠杆收购融资中，夹层资本比银行贷款优先级低、成本高
C.在杠杆收购融资中，夹层资本比股权资本优先级高、成本低
D.夹层资本通常采取普通股的形式

【答案】 D
117、下列属于基金的定期报告内容的（ ）
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
B.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
C.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

【答案】 D
118、以下不属于竞价交易制度内容的是（　　）。
A.将买卖指令配对竞价成交
B.开市价格由集合竞价形成
C.交易系统对不断进入的投资者交易指令，按价格优先与时间优先原则排序
D.开市价格由连续竞价形成

【答案】 D
119、公司型股权投资基金的投资者是（　　）。
A.基金公司董事
B.基金公司股东
C.基金投资决策委员会委员
D.基金风险控制者

【答案】 B
120、股权投资基金的组织形式不包括（ ）。
A.债券型
B.有限合伙型
C.公司型
D.信托（契约）型

【答案】 A
121、清算退出的流程包括（ ）。
A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ
B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ
C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ
D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

【答案】 C
122、私募（　　）、私募基金销售机构不得向合格投资者之外的单位和个人募集资金，不得通过报刊、电台、电视、互联网等公众传播媒体或者讲座、报告会、分析会和布告、传单、手机短信、微信、博客和电子邮件等方式，向不特定对象宣传推介。
A.基金管理人
B.基金托管人
C.基金经理
D.基金监管机构

【答案】 A
123、律师事务所在为基金运作服务时应遵循的原则是（　　）。
A.公平、公正、公开原则
B.诚实守信、勤勉尽责及审慎原则
C.谨小慎微、严格处理原则
D.独立、客观、公正的原则

【答案】 B
124、在当前市场环境下，增值服务能力成为投资机构的核心竞争力的表现不包括（　　）。
A.能够保障被投资企业获得更大的收益
B.通过增值服务能协助被投资企业实现更好更快的发展
C.可以有效地降低投资风险
D.良好的增值服务能够增加投资机构品牌内涵和价值

【答案】 A
125、下列关于信托（契约）型基金参与主体的说法，错误的是（ ）